Investissement dans des entreprises en difficulté

Gérer la complexité pour libérer la valeur cachée

Aborder l’investissement dans des entreprises en difficulté avec confiance

Le Canada a établi des cadres juridiques offrant des occasions de libérer de la valeur dans des situations de difficultés financières qui sont souvent négligées. Les entreprises en difficulté peuvent subir des pressions externes qui compromettent la valeur de leur organisation. Cela ouvre la porte à des investisseurs avertis à la recherche de rendements supérieurs. Toutefois, dans ce domaine, trouver la bonne occasion revient à chercher une aiguille dans une botte de foin.

L’incertitude des événements à l’origine des difficultés financières d’une entreprise est souvent difficile à évaluer. Grâce à notre compréhension des facteurs qui favorisent les inefficiences du marché, nous pouvons vous aider à identifier la bonne cible, à évaluer l’occasion, à conclure la transaction et à atténuer le risque.

 

 

Distressed investing art

« Dans cet environnement transactionnel dynamique et complexe, nous aidons le client à voir plus loin en repérant les opportunités et en l’accompagnant sur le chemin escarpé des transactions où les entreprises en difficulté sont ciblées ».

– David Planques, leader du groupe Transactions de PwC Canada
 

Six étapes pour optimiser les investissements dans les entreprises en difficulté

Investir dans des entreprises en difficulté permet souvent aux investisseurs de repérer et d’exploiter des occasions passées inaperçues sur le marché, mais il faut des compétences précises pour trouver ces occasions, libérer de la valeur et mettre en œuvre une stratégie efficace.

Voici six façons, pour nous, de vous aider à optimiser la valeur de votre entreprise par l’investissement :
 

distressed investing icon

Trouver des occasions

Faire appel à des professionnels d’expérience pour évaluer une entreprise en difficulté

Avec nos modèles exclusifs pour entreprises en difficulté, nos ressources en analytique et notre réseau mondial, nous pouvons cibler la bonne occasion pour répondre à vos objectifs stratégiques. Plus d'info


distressed investing icon

Élaborer une stratégie pour obtenir des rendements supérieurs

Découvrir des occasions qui créent de la valeur durable

Comme les investissements dans des entreprises en difficulté sont souvent sous-évalués par le marché, il y a là une possibilité d’obtenir des rendements supérieurs. Mais l’exercice est complexe et repose sur de nombreux facteurs dont la cause des difficultés financières, les solutions possibles et les mesures prises par les créanciers et d’autres parties prenantes. En tenant compte de cette complexité, nous pouvons vous aider à élaborer une stratégie transactionnelle et à évaluer les options financières et opérationnelles et les résultats post-transaction. Ainsi, vous aurez toujours une longueur d’avance, quelle que soit la situation, ce qui vous permettra de vous engager en toute confiance. Plus d'info



distressed investing icon

Faire un contrôle diligent

Aller de l’avant au bon moment, avec la bonne cible

Une analyse financière approfondie d’une entreprise en difficulté est souvent un processus parsemé d’embûches, notamment à cause des questions juridiques complexes et du manque de données fiables. Nous avons une expertise sectorielle et des ressources en analytique pour vous aider à y faire face. Plus d'info


distressed investing icon

Structurer la transaction

Bâtir une valeur durable avec une transaction adéquatement structurée

Atteignez vos objectifs transactionnels en structurant adéquatement la transaction. Allez de l’avant avec des conseils fiables en acquisitions et en finances, et soyez assuré que vos décisions mèneront à une performance accrue, à de meilleurs rendements et à un risque moindre. Plus d'info


distressed investing icon

Conclure avec confiance

Préparez votre avenir en toute confiance

Avez-vous tout ce qu’il vous faut pour conclure la transaction? La rigueur de la réglementation et la menace de poursuites ajoutent de la pression aux gestionnaires de fonds, aux dirigeants d’entreprise et aux membres de conseils d’administration. Ces derniers doivent s’assurer que les transactions d’acquisition d’entreprise en difficulté sont correctement évaluées et justifiables pour les actionnaires et les investisseurs. Nous pouvons vous fournir une évaluation crédible, indépendante et objective de la validité financière de la transaction, ce qui donne aux parties prenantes la confiance nécessaire pour la mener à terme. Plus d'info


distressed investing icon

Maximiser la valeur d’une transaction

Transformer les difficultés en force

Maintenant que la transaction est conclue, les investisseurs et la direction doivent agir pour tirer parti des opportunités qui rendaient la transaction attrayante. Cela est d’autant plus complexe lorsqu’il s’agit d’investissement dans des entreprises en difficulté, et nécessite des actions plus ciblées que pour les transactions ordinaires. Notre équipe possède l’expérience et les compétences qu’il faut pour agir et amener les changements nécessaires à court, à moyen et à long terme. Nous vous conseillons du début de la transaction jusqu’à la fin (désinvestissement éventuellement), et c’est cette constance qui fait une différence quand il s’agit d’investir dans des entreprises en difficulté. Plus d'info

Perspectives

Investissement dans des entreprises en difficulté — Étape 2 : Élaborer une stratégie pour obtenir des rendements supérieurs

Investissement dans des entreprises en difficulté — Étape 2 : Élaborer une stratégie pour obtenir des rendements supérieurs

Une fois que vous avez repéré un investissement dans une entreprise en difficulté qui vous intéresse, vous devez élaborer une stratégie. Même si vous sentez une occasion en or d’obtenir un rendement important, vous devez faire vos devoirs, poser les bonnes questions et créer une stratégie solide afin d’avoir la certitude que vous pourrez atteindre vos objectifs d’investissement.

Contactez-nous

David Planques

Associé, leader national, Transactions et leader, One Analytics, La région du Grand Toronto, PwC Canada

Tél : +1 416 815 5275

Michael McTaggart

Associé, Avis d'entreprise et restructuration, PwC Canada

Tél : +1 416 687 8924

Eric Castonguay

Leader national, Vente, acquisition et financement d’entreprises, PwC Canada

Tél : +1 416 815 5094

Jim McGuigan

Associé directeur, PwC Colombie-Britannique, PwC Canada

Tél : +1 604 806 7594

Clinton Roberts

Associé et Leader en Alberta, Transactions, PwC Canada

Tél : +1 403 509 7307

Miriam Pozza

Associée et leader du groupe Transactions au Québec, PwC Canada

Tél : +1 514 205 5286

Suivre PwC Canada