Milliárdok a nők kezében

December 22, 2015

View this page in: English

Milyen trendek jellemzik napjaink milliárdosait?

A UBS Group AG és a PwC „A milliárdosok változó arcai” címmel közös tanulmányt készített, amely a nők szerepét vizsgálja a vagyon megteremtésében és több generáción át történő megőrzésében. A tanulmány a UBS és a PwC milliárdosokról szóló, 2015 májusában kiadott jelentésén alapul, amely megállapította, hogy a milliárdos nők száma gyorsabban növekszik, mint a milliárdos férfiaké. A nők átlagosan nagyobb vagyonokat irányítanak, mint a férfiak, és egyre nagyobb befolyással rendelkeznek a családi vállalkozások, a filantróp tevékenység és az irányítás területén. A jelentésből az is kiderül, hogy a vagyon mennyire mulandó; az 1995-ös év milliárdosaiból ugyanis mára mindössze 126 (44%) őrizte meg ezt a pozícióját. Éppen ezért fontosak azok a stratégiák, amelyeket a pozíciójukat megőrző milliárdosok a tartós gazdagság megőrzésére kialakítottak.

A tanulmány főbb megállapításai a következők:

  • A milliárdos nők száma gyorsabban nőtt az elmúlt időszakban a milliárdos férfiak számához képest: a szorzó 6,6 a nők esetében, és 5,2 a férfiak esetében.
  • A milliárdos nők egyben a családi vállalkozások hajtóerejét jelentik. Az Egyesült Államokban 57%-uk, Európában 63%-uk, Ázsiában pedig 96%-uk a jólét aktív megteremtője.
  • A jelentés a milliárdosok körében nagyfokú lemorzsolódást mutat. Az elmúlt húsz évben az 1995-ös év milliárdosai közül csupán 126 (44%) maradt továbbra is milliárdos.
  • A fennmaradó milliárdosok átlagosan 2,9 milliárdról 11 milliárd dollárra növelték a vagyonukat, felülmúlva ezzel a részvénypiacokat és a globális GDP-t.
  • A milliárdosok a szabályozást és az adókat tekintik a legfőbb kihívásnak pozíciójuk fenntartására nézve. Ehhez döntő fontosságú az eredeti családi vállalkozáshoz való ragaszkodás, az erős irányítás és a biztos családi identitás és kultúra megtartása.

Az „Athéné-tényező”

A milliárdos nők száma gyorsabban növekszik, mint a milliárdos férfiaké – a növekedés szorzószáma a nők esetében 6,6, a férfiak esetében 5,2. A fejlődés fő hajtóerejét az ázsiai vállalkozó nők jelentik. Az elmúlt tíz évben Ázsiában nőtt a legnagyobb mértékben a milliárdos nők száma: 3-ról 25 főre, ami 8,8-szoros növekedés. Európában a növekedés mértéke 2,7-szeres (21-ről 57 főre), az Egyesült Államokban pedig 1,7-szeres (37-ről 63 főre).

Ázsiában él a világ milliárdos nőinek csaknem egyötöde, ráadásul az ázsiai milliárdos nők általában fiatalabbak, mint a világ többi részén élők. Ezzel szemben Európában és Amerikában a milliárdos nők többnyire sokadik generációs milliárdosok (arányuk Európában 93%, az Egyesült Államokban 81%); ugyanakkor az előző generációkhoz képest erőteljesebb szerepet töltenek be családjukon belül).

A globális vagyon volatilitása

A tanulmány azt mutatja, hogy a nagy vagyon nagyon mulandó: az 1995. év milliárdosainak ma már csak kevesebb mint fele milliárdos. Azok viszont, akik megmaradtak, jelentős mértékben növelték vagyonukat. A fogyasztói, kiskereskedelmi, technológiai és pénzügyi szolgáltatások ma a domináns iparágak, és a tartósan milliárdosok összvagyonának kétharmadát teszik ki. A technológiai szektorban különösen nagy a tartósan milliárdosok aránya, míg az iparban, az ingatlan és egészségügyi ágazatban a milliárdosok vagyona mulandóbb.

A jelentés 1995-ben 289 milliárdost számolt össze. Ma ezek közül mindössze 126-an vannak rajta ezen a listán, míg mások lekerültek róla haláleset, családi tényezők vagy üzleti kudarc miatt. Ugyanebben az időszakban 1 221-en váltak milliárdossá, így az új és a meglévő milliárdosok száma 2014-ben elérte az 1 347-et.

Az a 126 milliárdos, aki 1995 óta megőrizte pozícióját, 1 000 milliárd dollárnyi vagyont termelt, ami nagyjából 21%-a az összes milliárdos által világszerte létrehozott vagyonnak. A megmaradt milliárdosok vagyona átlagosan az 1995-ös 2,9 milliárd dollárról 2014-re 11 milliárd dollárra nőtt, vagyis a 3,8-szorosára, ami meghaladja a globális GDP növekedési szorzóját (2,5).

Kutatásunk és elemzésünk során három olyan tulajdonságot azonosítottunk, amelyek a férfiak és nők esetében egyaránt nélkülözhetetlenek a vállalkozói sikerhez: okos kockázatvállalás, „megszállott” üzleti összpontosító képesség, és makacs eltökéltség.

Hogyan tartható fenn a gazdagság?

A jelentés megállapította, hogy a többgenerációs milliárdosok nagy része azáltal őrizte meg pozícióját, hogy megtartotta az eredeti vállalkozást vagy annak egyes elemeit. Általában az adott iparág határozza meg, hogy az eredeti vállalkozás milyen mértékben tartható meg. Például a fogyasztói és kiskereskedelmi szektorban meggazdagodott milliárdosok részéről a legjobb vagyonmegőrzési stratégia az eredeti vállalkozás mint értékteremtő tényező megőrzése. A pénzügyi területen tevékenykedő milliárdosok azonban jobban teszik, ha az eredeti vállalkozás megtartása mellett hibrid stratégiát választanak.

A milliárdosok több mint kétharmada 60 év feletti, és kritikus fontosságú vagyonátruházási döntések előtt áll. A jelenlegi milliárdosok több mint háromnegyedének két vagy több gyermeke van. A következő generációk színre lépésével a vagyon felhígulásának megelőzése érdekében világos vagyonmegőrzési stratégiára van szükség.

A milliárdosok vagyoni pozíciójának megőrzése érdekében külső erőhatásokkal is szembe kell nézni. A lehetséges gazdasági válságokkal kapcsolatos félelmeket megelőzően a politikában tapasztalható gazdagokkal szembeni ellenérzés, a növekvő adóterhek és az egyre szigorodó globális előírások jelentik a legnagyobb fenyegetést a milliárdosok vagyonára nézve. Ez egyben felhívja a figyelmet a kihívások kezeléséhez szükséges hathatós adózási és jogi eszközök szükségességére is.

Ezzel összefüggésben a jelentés bemutatja, hogy egyértelmű irányítási struktúrákra van szükség a vagyon jövő generációk számára történő megőrzése és gyarapítása érdekében. A hosszú távú siker biztosítéka az irányítási kompetencia elsőbbsége a családi kötelékekkel szemben, ugyanakkor az erős identitás is lényegesnek bizonyult a milliárdos dinasztiák fennmaradásában. Az erős irányítás és a megfelelő erőforrásokkal rendelkező privát családi vagyonkezelő cégek mellett ez is kulcsfontosságú tényező.

Megjegyzések:

Módszertan

 A felmérés több mint 1 300 milliárdos adatainak elemzése alapján készült az elmúlt   19 évben, abban a 14 piaci szegmensben, amely a milliárdosok globális   vagyonának 75%-át teszi ki. A vagyonos magánszemélyek profiljának kialakítása és az ezzel kapcsolatos adatgyűjtés több forrásból történt. Ezeket egy olyan elemzési keretbe rendeztük, amely alapján kiterjedt modellezést és elemzést készítettünk. Ezek az információk és adatok a PwC tulajdonát és elemzési struktúrájának részét képezik, nem kereskedelmi jellegűek, és kifejezetten nem rendelhetők hozzá egyes magánszemélyekhez vagy családokhoz.

A PwC szolgáltatja a jelentéshez szükséges adatokat és elemzést. Ezen túlmenően a következőket is felhasználtuk a kutatáshoz: a PwC jelentős kutatási anyaggal rendelkezik a vagyonnal, a privát banki szolgáltatásokkal és a családi cégekkel kapcsolatban megjelent tanulmányaiból, ideértve olyan jelenlegi és jövőbeli iparági kilátásokat is, amelyekből következtetéseket vontunk le. A felhasznált tanulmányok, jelentések közé tartoznak a következők: The Global Private Banking and Wealth Management Survey (2013, 2011, 2009), Asset Management 2020, A Brave New World (2014), Family Business Survey: Up Close and Professional (2014), és Strategy& tagvállalatainktól: Leveraging an Untapped Talent Pool (2014) és INTES: Nachfolge in Familienunternehmen (2015). Felhasználtuk továbbá a UBS vagyonkezeléssel kapcsolatos kutatási anyagait, például a The Global Family Office Report (2015) című kiadványt.

Egyéb elemzéseket a PwC saját fejlesztésű adatbázisai alapján készítettünk, amelyek több mint 1 300 milliárdosra vonatkozóan tartalmaznak részletes, nem ügyfél-specifikus bottom-up adatokat. A lefedett országok a következők: Egyesült Államok, Németország, Egyesült Királyság, Franciaország, Svájc, Törökország, Olaszország, Spanyolország, Kína, India, Hongkong, Japán, Szingapúr és Oroszország. Ez egy adott piaci szegmens elemzésének támogatására tervezett privát, nem kereskedelmi adatstruktúra.

A PwC számos földrajzi területen készített exkluzív interjút milliárdosokkal, és az ezekből a kvalitatív beszélgetésekből származó információt nem nevesíthető módon használtuk fel, tekintet nélkül bármilyen személlyel, céggel vagy szervezettel fennálló üzleti vagy ügyfélkapcsolatra.

Korábbi sajtóanyagainkat honlapunkon olvashatja.

Fenntarthatósági jelentésünk elérhető Vállalati felelősségvállalás oldalunkon.

A PwC tagvállalatok a világ 157 országában jelenlévő PwC hálózat tagjai,amely mintegy 208 ezer szakértő segítségével nyújt minőségi könyvvizsgálati, adótanácsadási és üzleti tanácsadási szolgáltatásokat, így segítve hozzá ügyfeleit a számukra fontos értékek megteremtéséhez. Amennyiben többet szeretne megtudni cégünkről, kérjük, látogasson el honlapunkra: www.pwc.com.

A UBS-ről

A USB világszerte elkötelezett privát, intézményi és vállalati ügyfelei, illetve Svájcban lakossági ügyfelei részére történő kiemelkedő pénzügyi megoldások és tanácsadási szolgáltatások nyújtásában, miközben vonzó és fenntartható hozamot garantál részvényeseinek. Stratégiájának középpontjában az Észak- és Dél-Amerikára is kiterjedő vagyonkezelési üzletága és svájci székhelyű vezető bankja áll, amelyet eszközkezelési és befektetési banki tevékenységgel egészít ki. Ezek az üzletágak három fő jellemzőben megegyeznek: a célpiacokon erős versenypozícióval rendelkeznek, tőkehatékonyak, strukturális és profittermelő kilátásaik kiemelkedőek. A UBS stratégiájának alapja üzletágai sikeres működése, és az, hogy olyan területekre összpontosít, amelyeken kiváló teljesítményt ér el, ugyanakkor hasznosítja azon üzletágak és régiók vonzó növekedési kilátásait, amelyekben működik. Sikerének alapköve a tőkeereje. A UBS a világ valamennyi meghatározó pénzügyi központjában jelen van. Több mint 50 országban rendelkezik irodákkal, alkalmazottainak 35%-a Észak- és Dél-Amerikában, 36%-a Svájcban, 17%-a Európa többi országában, a Közel-Keleten és Afrikában, valamint 12%-a az ázsiai csendes-óceáni térségben dolgozik. Az UBS Group AG világszerte közel 60 000 embert foglalkoztat. A társaságot a svájci (SIX) és a New York-i tőzsdén (NYSE) is jegyzik.

Kapcsolat

Szőke Cecília

Szőke Cecília

PR Vezető Menedzser, PwC Hungary

Kövessen minket!