Structuring

Optimale structurering van een transactie

Iedere fusie of acquisitie krijgt te maken met de vraag hoe de transactie te structureren. De transactie dient tevens in de organisatie verwerkt te worden. Veranderende verslaggevingregels mogen hierbij niet tot onverwachte of onbegrepen uitkomsten leiden. Shareholders en stakeholders nemen dat het management van de organisatie niet in dank af

Gevolgen van gekozen structuur

Fiscale zaken spelen bij het structuren van een transactie een belangrijke rol, zeker als het gaat om cross-border transacties. Een structuur mag geen belemmering vormen voor toekomstige groei. Daar tegenover vereisen banken een structuur die bepaalde zekerheden biedt. Maar wat voor invloed heeft bijvoorbeeld een bepaalde keuze op toekomstige resultaten en het vermogen? Wat zijn de gevolgen voor de uitkeerbaarheid van dividend? Allemaal zaken die moeten worden meegenomen in het bepalen van de optimale structuur.

Nieuwe acquisities, nieuwe cijfers

De financiële verslaggeving die de aandeelhouders krijgen te zien na een overname zal doorgaans ingrijpend anders zijn. Zij willen weten wat de invloed is van de transactie op de winst per aandeel? De verwerking van de transactie is onderhevig aan complexe en veranderende regelgeving. Vraagstukken als acquisition accounting en deal translation zijn van grote invloed op de verslaggeving. Transparante externe communicatie is daarbij in ieders belang.

Wat houdt Structuring van PricewaterhouseCoopers in?

PricewaterhouseCoopers kan u van dienst zijn met het ontwerpen van de optimale structuur.

• Deal Architecture en Deal Translation. Heldere vertaling van de transactie en de impact op uw business.
• Aandacht voor fiscaliteit, accounting, waardering en financiering.
• Onze structuring adviseurs doorgronden de complexe problematiek en ondersteunen u bij het maken van de juiste keuzes en bij de uitvoering.