Siirtohinnoittelu liiketoiminnan uudelleenjärjestelyn jälkeen

24.3.2009

OECD:n julkaiseman liiketoiminnan uudelleenjärjestelyjä koskevan luonnoksen* kolmas asiakokonaisuus käsittelee uudelleenjärjestelyn jälkeisten etuyhteystransaktioiden hinnoittelun markkinaehtoisuutta.

Luonnoksen mukaan markkinaehtoperiaatetta ja Siirtohinnoitteluohjeita sovelletaan uudelleenjärjestelyn jälkeisiin transaktioihin samalla tavalla kuin vastaaviin transaktioihin ilman uudelleenjärjstelyä. Näin ollen uudelleenjärjestely sinänsä ei vaikuta siihen, miten markkinaehtoperiaatetta ja Siirtohinnoitteluohjeita sovelletaan.

Vaikka uudelleenjärjestely sinänsä ei vaikuta markkinaehtoperiaatteen soveltamiseen, uudelleenjärjestely saattaa vaikuttaa niihin olosuhteisiin, joissa liiketoimia suoritetaan uudelleenjärjestelyn jälkeen. Osapuolet saattavat esimerkiksi liiketoiminnan luovutuksen yhteydessä sopia myös uudelleenjärjestelyn jälkeisistä transaktioista, ja ottaa tämän huomioon liiketoiminnan luovutushinnassa. Tällöin uudelleenjärjestelyn jälkeiset transaktiot eivät ole erilaisten olosuhteiden vuoksi vertailukelpoisia vastaaviin alun perin järjestettyihin transaktioihin, ainakaan ilman oikaisuja.

Luonnoksen alakohdassa C käsitellään myös muun muassa siirtohinnoittelumenetelmän, testattavan osapuolen ja taloudellisen indikaattorin (financial indicator) valintaa sekä voitonjakamismenetelmän soveltamisedellytyksiä. Luonnoksessa korostetaan toimintoanalyysin ja vertailuarvioinnin roola. Luonnoksen tulkintaperiaatteilla tullee olemaan merkitystä myös muissa kuin uudelleenjärjestelytilanteissa.

Markkinaehtoisuuden testaamisessa käytettävän tunnuslukuun vaikuttavat muun muassa yhteys liiketoimen pääasiallisiin arvoajureihin (”the main value driver”) ja mitattavuus sekä vertailtavuus. Yleensä kustannusperusteisia tunnuslukuja sovelletaan valmistus- tai palvelutoimintaan, myyntiperusteisia tunnuslukuja myyntitoimintaan ja varallisuuteen perustuvia tunnuslukuja toimintoihin jotka vaativat merkittäviä investointeja. OECD:n näkemyksen mukaan myyntitoimintojen korvaus tulisi yleensä määritellä myyntiperusteita taloudellista indikaattoria käyttämällä. Myyntitoiminnan hinnoitteleminen kustannusperusteisesti on kuitenkin mahdollista, mikäli riippumattomat osapuolet vastaavanlaisessa tilanteessa sopisivat kustannusperusteisesta hinnoittelusta.

Luonnoksessa käsitellään myös voitonjakamismenetelmän (”profit split”) soveltamista liiketoimen uudelleenjärjestelyn jälkeisiin liiketoimiin. Luonnos korostaa, että siirtohinnoittelumenetelmän valinnan tulee olla yhteneväinen sekä toimintoanalyysin että vertailuarvioinnin kanssa. Yleisesti ottaen voitonjakamismenetelmä on käyttökelpoisin tilanteissa, joissa molemmat osapuolet omistavat merkittäviä aineettomia oikeuksia ja/tai harjoittavat sellaista toimintaa ja ottavat sellaisia riskejä, että vertailukohteita ei ole löydettävissä. On kuitenkin huomattava, että kaikki arvokas toiminta, otetut riskit tai omistettu aineeton omaisuus ei ole sillä tavalla ainutlaatuista, että vertailukohteita ei olisi löydettävissä.

Luonnoksessa otetaan kantaa myös ennen uudelleenjärjestelyä saatujen tuottojen vertaamiseen uudelleenjärjestelyn jälkeisiin tuottoihin. Markkinaehtoperiaate edellyttää etupiiritransaktioiden vertaamista toisistaan riippumattomien välisiin transaktioihin, joten etupiiritransaktioiden vertaaminen toisiin etupiiritransaktioihin ei oikeuta siirtohintaoikaisun tekemiseen. Sen sijaan vertaamalla yrityksen tulostasoa ennen uudelleenjärjstelyä ja sen jälkeen voidaan saada tärkeää tietoa itse uudelleenjärjestelystä.

Luonnoksessa käsitellään myös ostotoimintojen keskittämistilanteita (central purchasing) ja sijoittautumisella saavutettuja säästöjä (location savings). Mitään yleisesti soveltuvia hinnoitteluperiaatteita näihin tilanteisiin ei luonnoksessa anneta, vaan siirtohinnoittelu perustuu kunkin tapauksen yksilöllisiin olosuhteisiin. Keskitetyn ostotoiminnan hyöty voi kertyä ostoyhtiölle, ostoyhtiön palveluja käyttävälle tai molemmille. Samoin sijoittautumisesta aiheutuvat säästöt voivat kuulua kummalle tahansa tai molemmille osapuolille tilanteesta riippuen.

Merja Raunio


*OECD Transfer Pricing Aspect of Business Restructurings: Discussion Draft for Public Comment 19 September 2008 to 19 February 2009